증권사리포트

[현대로템] 적자 수주 해소로 이익률 개선, 신성장동력도 탑재

투자의견 매수 적정가격 25,000원

SK증권 나승두 20220217

>>안정적 매출과 이익률 개선
-현대로템은 철도차량 제작 등을 담당하는 레일솔루션 부문, K 계열 전차 및 차륜형 장갑차 등을 담당하는 디펜스솔루션 부문, 수소인프라
등을 담당하는 에코플랜트 부문으로 사업 영역이 나뉜다.
-지난해 기준 매출 비중은 레일솔루션 58%, 디펜스솔루션 31%, 에코플랜트 11%로 구성되어 있으며, 신규 수주 비중은 레일솔루션 61%,
디펜스솔루션 29%, 에코플랜트 10%를 기록했다.