증권사리포트

[코오롱인더] 급등한 원재료 가격 영향

투자의견 매수(유지) 적정가격 75,000원

키움증권 이동욱 20181114

기업브리프_코오롱인더스트리-20181114_수정 .pdf

>>올해 3분기 영업이익, 시장 기대치 하회
-코오롱인더의 올해 3분기 영업이익은 220억원으로 당사 추정치(275억원) 및 시장 기대치를 하회하였다. 대부분 사업부문의 실적 둔화에
기인한다
-산업자재부문: 아라미드 실적 호조 지속에도 불구하고, 1) TPA 가격 급등에 따른 주력 제품인 PET 타이어코드의 스프레드 축소로 베트남
증설 효과 제한, 2) 메탄올 가격 상승과 정기보수 진행으로 인한 POM 실적의 기대치 대비 둔화, 3) 완성차 업체 판매 부진으로 남경법인과
코오롱글로텍 실적 감소 등 으로 전 분기 대비 영업이익이 7.2% 감소한 246억원을 기록하였다.