증권사리포트

[한미약품] 풍부한 R&D모멘텀

투자의견 매수(유지) 적정가격 500,000원

HI투자증권 김재익 20181106

>>연말부터 시작되는 풍부한 R&D모멘텀
-2019년 한미약품의 메인R&D 파이프라인은 HM12525A, 롤론티스, 포지오티닙 이 될 것으로 전망된다.
-한미약품의 신약 중 최초의 FDA허가가 기대되는 롤론티스는 연내 BLA신청예정이며 빠르면 2019년 FDA허가가 기대된다.
-또한 연내 롤론티스의 추가 3상 결과발표가 예정되어 있다.
-현재 임상2상 진행 중인 포지오티닙은 긍정적인 2상 중간결과를 바탕으로 2019년 FDA 혁신치료제 지정이 기대된다.
-임상 2상 진행 중인 HM12525A는 내년 1분기에 임상 종료 이후, 임상 단계 진행에 따른 마일스톤 유입 및 신약가치 상승이 기대된다.